Venedig - der Ruf der reichen abenteuerlichen „Glitzerstadt" lockt Truffaldino weg aus seinem armen öden Dorf: In Venedig wartet er auf Arbeit, Glück. Und sehr viel Essen! Denn Truffaldino hat unstillbaren Hunger!

Und zufällig hat er Glück: Der „bartlose" adlige Herr Federigo (der aber die verkleidete Beatrice ist) heuert den witzigen Jungen als Diener an: Nun hat er Arbeit, doch auf das erhoffte Essen muß er warten. Aber zufällig hat er wieder Glück: Ein anderer adliger Herr Florindo (der aber heimlich diese verkleidete Beatrice, seine Geliebte, sucht), bietet ihm auch eine Stellung als Diener an...

Ein „Diener zweier Herren", jubelt Truffaldino, bringt „doppelte Arbeit, aber auch doppeltes Essen". Berauscht von so viel Glück, aber noch immer hungrig, verliebt er sich in die freche Dienerin Smeraldina.

Doch sein Jubel verwandelt sich in Schrecken: Zufällig wohnen seine beiden Herren in demselben Gasthaus! Truffaldinos Existenzangst steigert seinen Witz und die Erfindungslust: schlagfertig „serviert" er jedem seiner beiden Herrn Ausreden, Lügen und fantastische Geschichten, in denen er sich selber kaum mehr zurechtfindet. Aber als er dann noch den Inhalt ihrer beider Koffer vertauscht, scheint sein Unglück perfekt...